近期，芝麻信用動作頻頻。

1月28日，芝麻信用率先開始在支付寶錢包APP上開啟公測，首推芝麻信用分，直觀呈現用戶的信用水平。

1月30日，快的打車宣布將與芝麻信用開展深度合作。還未支付完打車費，就可以先下出租車，只要你有足夠的“信用”；坐專車可以先不付押金，根據信用度就可以預支車費。

2月初，神州租車率先接入剛剛開啟公測的芝麻信用，用戶只需憑借其支付寶錢包中的芝麻信用分(簡稱芝麻分)，免交押金和免刷預授權就能租車，享受更加便捷的租車體驗。

2月中旬，芝麻信用宣布將在阿里金融云上開放數據接口，搭建信息共享平臺，為互聯網金融企業提供風險評估、反欺詐、貸后策略監控以及異常預警等服務，有效支撐快速授信等新模式。毋庸置疑，中國大數據征信時代已經撲面而來。

個人征信靠上“大數據”

1 月5 日，央行公布個人征信機構首批候選名單，入選的8 家機構在大數據征信方面均有側重。這里以擁有最多互聯網數據的芝麻信用和騰訊征信為例。

騰訊擁有8 億Q Q 賬戶、5 億多微信賬戶、3 億多支付用戶，以及QQ 空間、騰訊網、QQ 郵箱、微博等多種服務上聚集的龐大用戶，騰訊征信可以通過海量數據挖掘和分析技術來預測其風險表現和信用價值，并接入外部的合作方數據，為用戶建立基于互聯網信息的征信報告。備受關注的首家民營銀行前海微眾銀行在正式營業后，其征信問題就將由騰訊財付通負責，通過大數據解決。阿里巴巴旗下的芝麻信用則將借助阿里云技術，對3 億多實名個人、3700多萬個企業的數據進行整合，推出芝麻分、芝麻認證、風險名單庫、芝麻信用報告、芝麻評級等一系列產品。

據悉，芝麻信用將綜合考慮用戶的信用歷史、行為偏好、履約能力、身份特質、人脈關系五個維度的信息，數據來源涵蓋信用卡還款、網購、轉賬、理財、水電煤繳費、租房信息、住址搬遷歷史、社交關系等多方面。信用分超過600分的用戶，在芝麻信用合作的租車公司、酒店可以享受免押金租車、入住等優惠。

此外，首批候選的8 家民營公司從事個人征信的基礎差異也很大。中誠信征信和鵬元征信已入行十余年，與多家銀行、電商建立了合作；前面提到的騰訊征信、芝麻信用，還有拉卡拉、深圳前海征信、華道征信、中智誠征信則屬于行業新秀。目前我國提供個人征信服務的“正規軍”，則是央行征信中心及其下屬的上海資信公司。

盡管成立背景不同、數據來源各異，但在個人征信業務的具體規劃上，8 家民營征信公司均不約而同地突出了“大數據”和“互聯網征信”。

征信市場面臨變革

● 市場競爭加劇

央行的征信系統目前收錄的主要是個人的信貸信息，8.5 億自然人中只有3 億人有信貸記錄，大部分人由于沒有信用卡而沒有信用記錄。互聯網征信正好可以彌補這一市場空白。互聯網征信收集信息面寬，完全可以覆蓋無法在銀行留下信貸記錄的學生、工人、農民、個體工商戶等群體。伴隨著個人征信機構的成立，更多的人可以擁有一份全面的個人征信報告。

也就是說，芝麻信用、騰訊征信這類基于互聯網的征信公司，勢必將會成為央行征信體系的有益補充。

同時，我們也應看到，互聯網公司進入征信市場后，征信市場的競爭將會更加激烈。一方面，傳統的征信機構將會面臨較大的競爭壓力，將會通過與互聯網的結合以及技術的提升向大數據征信靠攏。另一方面，資本逐利性帶來的商戰是不可避免的。如何在競爭中保證大眾的個人隱私和信息安全，將是對各家公司未來發展的重大考驗。

● 信用改變生活

在互聯網時代，數據即是信用，信用即是財富。大數據征信將會把個人的全部社會行為映射到一紙信用報告上，而此信用報告又將影響到信用主體的生活。可以設想，一個人可以憑借信用報告上漂亮的分數而順利地求職、找對象、貸款買房、出國旅游，也有可能因為信用報告上一個小小的污點而求職無門、貸款被拒、處處碰壁。信用報告將會成為每個社會人的一張“信用身份證”。人們不禁會問，互聯網公司出具的信用報告真的“可信”嗎？“數據越多，‘噪音’越多，就越容易失真，這是很大的挑戰”，一位征信專家如是說。從世界經驗看，個人有效征信數據90% 產生在信貸領域，90% 使用也是在信貸領域。對社交數據的信貸應用目前在全球范圍內都是很前沿的探索，如何對海量的個人信息去偽存真，真實判斷一個人的信用程度，這對互聯網公司掌握的數據挖掘和分析技術是一個很大的挑戰。

● 隱私“泄漏”堪憂

民營機構做個人征信是否會出現隱私泄漏，成為當前最為引人關注的焦點。目前，我國尚無專門的個人隱私權保護法，對于哪些數據涉及個人隱私權需要保護，缺乏明確的法律規定。《征信業管理條例》僅規定了征信機構不得采集個人收入、存款、有價證券、不動產信息等。但在大數據時代，互聯網征信公司采集的支付寶轉賬記錄、余額寶金額、理財通個人資產等信息是否屬于個人隱私，如何保護，尚無定論。通過這些信息，互聯網征信機構完全可以生成對個人收入、存款情況的大致評估，這些“衍生”信息又該如何保護，也仍處于無法可依的狀態。保護信息安全，防范個人隱私泄漏，將成為民營征信機構涉足互聯網征信領域必須面對和亟待解決的問題。

加強立法和適度監管

目前，我國的征信市場發展還很不完善，與國外發達國家相比還有很大的差距。民營征信機構的加入，將給我國征信市場注入巨大的生機和活力。但是，也必須清醒地看到，民營機構做征信，我們沒有成熟的經驗可循，必須在探索中前進。尤其是在當前個人信息保護和相關監管機制尚不明確的情況下，民營征信機構在發展的過程中必然會面臨諸如個人隱私保護、信息安全管理、同業競爭、末位淘汰等諸多問題。

推動征信市場的健康發展，需要我國加快個人征信及個人隱私保護相關立法的步伐。在個人征信發展最成熟的美國，關于個人征信行業的法律有17 部，而我國目前僅有兩部相關條例，沒有關于個人隱私保護的專門法律。因此，國家應加快《征信業管理條例》相關配套制度的建設，加快個人隱私保護立法進程。監管部門要盡快制訂行業性發展規范，防止征信行業無序競爭給個人造成的信息泄漏傷害。

此外，推動征信市場的健康發展，還需要監管部門對征信市場加強引導和監管。大數據時代對征信監管提出了更高的要求：適度監管、不過分干預、不阻礙。互聯網時代對征信業監管的一個重要原則應當是：在保護消費者權益和隱私的前提下，為征信機構采集更多有價值的信息創造有利的發展環境，實現商業與個人利益的平衡。