一批曾經風光無限的通訊業明星跨國公司，已經淡出我們的視線許久。如今誰還會提起朗訊、阿爾卡特、愛立信這些名字？
在通訊業國產化替代戰役中，這些跨國企業被來自深圳的本土企業中興、華為徹底擊敗，并在國際市場上接連敗退。與10幾年前的通訊產業相比，如今國內的IT企業面臨著更加強大的對手：以“IOE”（IBM、Oracle、MEC）為代表的國際巨頭，擁有著無比強大的技術實力，占據著社會重要領域的大部分市場份額。
但目前來看，國內IT企業似乎更有希望在這場戰斗中取得勝利。因為他們擁有和跨國企業競爭中的最牛底牌：信息安全。
斯諾登事件之后，信息安全問題徹底浮出水面。為了抗衡國際“信息戰爭”，我國政府已經將信息安全上升至國家戰略層面。2014年2月27日，中央網絡安全和信息化領導小組成立，習近平擔任組長。這是我國對信息安全領域做出的最高層次部署。
對于信息安全的擔憂，實際在中國已并非新聞。早在2008年，國內最大的IT企業之一阿里巴巴，就進行了國內大型企業第一次成功的“去IOE”嘗試。
2014年5月16日，中央國家機關政府采購中心發布通知，對入圍中央機關采購范圍內的信息類產品提出新的采購要求：所有計算機類產品不允許安裝windows8操作系統。消息傳來，擁有自主知識產權操作系統的中國軟件（600536.SH）股價狂飆，連續拉出4個漲停，一個月之內大漲82.67%。
信息安全布局之下，國產IT山雨欲來風滿樓。特別是為通訊、軍工、政府、金融等“要害”領域做配套服務的國內IT產業，在保障信息安全政策的扶持下，似乎迎來了“逆襲”國際行業龍頭的大好機會。
軍工通訊安全：軍工無線通訊反竊聽
（海能達002583.SZ 海格通信002465.SZ）
通訊安全的重點，不是垃圾短信，也不是騷擾電話。而是政府和國防通訊這樣的“要害”領域。
根據“棱鏡”事件的描述，美國對全世界幾乎所有的政府首腦的通訊都進行了監聽。美國媒體報道，美國國安局旗下專門設立了一個部門，名為“定制入口行動辦公室”（簡稱TAO）。在過去15年的時間里，該部門一直從事侵入中國境內通訊系統的網絡攻擊，借此獲取中國重要部門有價值的情報。
這就對我國的政府通訊系統和國防通訊安全提出了重大的挑戰。防止政府和軍隊通訊信息被監聽，是相關部門必須要解決的問題。這成為了我國通訊信息安全建設的第一大要務，也是相關扶持政策最為側重的領域。
海能達（002583.SZ）是通訊領域中，最突出的國家通訊安全戰略獲益品種。公司證券代表田智勇向《英才》記者介紹，主打產品PDT數字對講機產品具備自主的知識產權，基本杜絕了信息泄露的可能，目前已經占據了北疆地區全部的市場份額。
公開資料顯示，早在2012年11月，公司就與新疆維吾爾自治區公安廳簽訂的《新疆公安350兆數字集群設備采購項目合同》，合同總金額為1.1468億元，就此開啟了在反恐領域的無線通信應用，目前在整個公安系統的采購中占據了30%以上的市場份額。
新疆反恐，可以說是目前我國級別最高的“準軍事行動”。海能達信號穩定、保密型好的特點得到充分的實戰檢驗之后，有望在軍工通訊領域發揮出更大的作用。
田智勇介紹，目前海能達已經開始通過投資、并購布局軍品市場，公司全資子公司鶴壁市天海電子信息系統有限公司所生產的通信車，已經在軍隊有所應用。
海格通信（002465.SZ）是一家聚焦于軍工無線通訊的重要企業，專注于為陸海空三軍、導彈部隊和武警提供通信、導航裝備，身處軍工通信建設第一梯隊。
根據公司2013年的年報顯示，公司營收中有超過50%歸屬于軍用通信相關業務，毛利率水平高達58%。公司目前市值整體規模約160億元，股價在2014年2月份創出了歷史新高后，震蕩整理的過程已經持續半年。在軍用通訊政策扶持、以及軍工產業更新換代的背景下，具備一定的中長期投資價值。
導航系統國產化：估值高企等待調整
（北斗星通002151 中海達300177.SZ）
GPS是英文Global Positioning System（全球定位系統）的簡稱，研制方是美國陸海空三軍。這樣的背景，無疑和我國國防信息安全天然相悖。
中國政府顯然不可能容忍導航系統受國外機構的控制，軍工國防地理信息系統的核心技術，一定要掌控在國內企業手中。因此國產的“北斗”導航系統已經在近些年加速發展。
地理信息和導航產業廣闊的民用市場空間，以及剛性的軍用替代需求，讓國產導航相關上市公司估值長期較高，市值始終維持高位。因此，此類個股只適合在經歷較充分的調整之后進行參與。
北斗星通（002151.SZ）是國產導航企業的領導者之一， 在資本市場起著北斗導航系統的標桿作用。今年6月，公司宣布將增加軍工方面的業務投入，并進行了收購整合，股價因此出現連續一字板漲停，快速上沖。
中海達（300177.SZ）是國內具備完整產業鏈條的導航企業。公司在街景業務等方面已經和百度展開合作，完成了全國多個城市的街景數據采集，市場空間非常巨大。
另外，公司今年5月公布的《投資者關系活動記錄表》顯示，目前海軍某部是公司的主要業務合作伙伴之一，提供高精度衛星定位，聲納探測等產和服務。對此，中海達總經理李中球表示，高精度衛星定位產品可在軍方得到相關應用，且企業已經注冊編入《中國人民解放軍裝備承制單位名錄》。
公司目前市值64億，是北斗導航產業鏈中市值最低的品種之一。2013年以來，在民用、軍用產品的良好市場預期之下，已經取得了150%以上的漲幅。
網絡信息完全：政府信息為大
（榕基信息002474.SZ 綠盟科技300369.SZ 任子行300311.SZ）
從2014年8月3日起，美國賽門鐵克、俄羅斯的卡巴斯基這兩大殺毒軟件品牌，將不再出現在中國政府的采購名單之內。而進入采購名單的，全部為國產品牌。
資深信息安全顧問、游俠安全網創始人張百川對《英才》記者表示，在“棱鏡門”事件之前，很多主管信息化的領導同志，對于信息安全并沒有引起充分的重視，一些軍工單位、政府部門因此受到了比較頻繁的網絡攻擊。
張百川認為，互聯網信息安全的核心內容，就是保護政府、軍工部門不受攻擊。因此，只有和這些部門有著密切業務合作的IT企業，才可視為信息安全建設的受益品種。
網絡安全評估與漏洞管理產品細分市場的龍頭，是來自福建的榕基軟件（002474.SZ）。公司在軍事機關、政府、電力、金融等重要行業具有一定的競爭優勢明顯。根據其官方網站的介紹，公司在全國公安部及所屬的20多個省市公安廳，以及全國的法院系統均有業務布局。
一位軟件行業的分析師向《英才》記者分析，榕基軟件股價剛剛創下歷史新高不久，正處于強勢狀態。
另外，綠盟科技（300369.SZ）是我國最早從事網絡安全業務的企業之一，是近期上市的次新股中資質較好的企業，社保基金對該股進行了持續加倉。2014年中報顯示，機構投資者對該股的持股比例已經攀升至34.87%，這一比例在信息安全板塊中僅次于啟明星辰（002439.SZ）的41.02%。公司在上市之后表現活躍，積極進行收購縱向擴張，截至收稿時，仍處于重大資產重組事項停牌的過程中。
任子行（300311.SZ）董事長董曉軍認為，網絡安全已經被提升到了國家戰略的空前高度，國家一定會更加關注網安的一些實質問題。公司業務偏重于網絡行為和信息安全領域，能夠更好的契合國家這方面的需求，也會有更多的挑戰和機遇。
由于整個行業明確的良好前景，規模較小的上市公司獲得了明確的發展機會。任子行作為兩市市值最低的信息安全個股之一，有望獲得良好的表現機會。
金融信息安全：硬件去IBM化 軟件企業具備競爭優勢
（浪潮信息 000977.SZ 贏時勝 300377.SZ ）
金融是百業之首。金融信息的安全，關乎國家經濟運行平穩的大勢。因此，政策的導向將讓重要金融企業的軟硬件應用進行最大程度的國產化。
對銀行來說，國產化道路中最核心的阻礙，就是IBM在硬件方面的統治地位。目前來看，號稱“永不宕機”的IBM服務器，依然是銀行系統服務器的不二選擇。
雖然IBM中國的高管和員工已經開始紛紛跳槽至浪潮信息（000977.SZ），但中國銀行界“去IBM化”的過程依然漫長，“理想很豐滿，顯示很骨感”。中國郵電大學信息安全中心主任、博士生導師楊先義對《英才》記者表示。
但資本市場則提前進入了亢奮的狀態。浪潮信息自2013年初以來已大漲了5倍之多。以IBM在中國巨大的服務器市場來看，浪潮所擁有的市場空間無疑是極其廣闊的。但公司目前高昂的股價，已經提前透支了部分未來業績。
金融軟件方面則是國內企業的優勢所在。幾家國際上的大型企業如DST、Sungard在中國的業務發展并不非常順利。由于在行業內深耕多年，且客戶黏性較高，行業內的老牌企業金證股份（600334.SH）和恒生電子（600570.SH）在資本市場估值溢價明顯，市值分別達到90億和接近200億的水平。
今年剛剛上市的次新股贏時勝（300377.SZ），主營資產托管和資產管理系統軟件，服務客戶包括平安銀行、興業銀行等大型金融機構。目前市值規模僅30億，相比以上兩家大市值企業，擁有更大的成長空間。
數據存儲安全：數據資產重要性需更多認知
（同有科技 300320.SZ 華東電腦 600850.SH 中科金財002657.SZ）
用友軟件高級副總裁鄭雨林曾對《英才》記者表示，在信息化時代，數據是一個企業最為重要的資產之一。
保護政府部門、企業數據安全不被外部所竊取或侵害，是去“IOE”的核心動因之一。在這三巨頭中，甲骨文和EMC的主營業務，都是對數據進行存儲和管理。業界普遍認為，主營數據存儲業務的EMC（易安信），是有望最快被國內企業替代的一家。相關企業有望藉此迎來加速發展的機遇。
我國數據存儲備份行業唯一的上市公司是同有科技（300320.SZ）。公司主要從事數據資產的儲存、災難備份等業務，擁有自主知識產權，在數據安全存儲管理方面處于國內領先地位。目前，華夏基金已經連續兩個季度對該股進行了重倉持有，持股比例占到該股流通份額的10%以上。
“軍工、政府、安防行業的數據存儲是公司的相對優勢，并且在日后將繼續加大投入以確保在這些領域的優勢。”同有科技董事長周澤湘公開表示。值得注意的是，公司擁有三級保密資格單位證書、武器裝備質量體系認證證書、裝備承制單位等軍工資質。
華東電腦（600850.SH）是我國第一家IT上市公司，控股股東是華東計算技術研究所，是我國最早建立的計算機技術研究所之一，長期以來專業從事軍用計算機技術和產品研發。
華東計算技術研究所旗下最重要資產之一，是主營軍工電子產品和存儲設備企業柏飛電子。這一資產已經在今年7月被華東電腦上市公司收至麾下。同時被收購的，還有大股東的另外兩家關聯數據服務企業華存數據、華訊網存。
這三家公司通目前已成為華東電腦的子公司，在2013年的盈利達到了9000萬以上。通過本次收購，華東電腦在云計算、數據存儲服務方面的布局已經非常明晰。
基于金融數據的綜合服務方面，中科金財（002657.SZ）是國內的龍頭企業之一。公司數據中心綜合建設解決方案取得的收入占70%以上，公司的一位負責人對《英才》記者表示，近年來來自于金融機構客戶的收入呈逐年上升態勢，且公司擁有信息安全服務資質證書以及票據防偽系統防偽技術評審證書。
董事長朱燁東在今年4月份表示，將有計劃的向金融領域深入發展，重點聚焦智能銀行、互聯網金融領域，利用收購兼并手段開展資源整合和產業鏈整合，推動公司業務持續發展。四個月后，中科金財發布重大資產重組報告書草案，擬通過收購將業務范圍拓展至信用社和城商行領域，以此形成對國內大型股份制銀行、城商行、信用社的業務覆蓋。
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