有人預(yù)測比特幣會取代傳統(tǒng)貨幣,成為日常生活中的主要定價和支付貨幣,但這種觀點并不切合實際。雖然比特幣設(shè)計上的稀缺性能避免它作為一種貨幣被濫用,但這種稀缺性作為“雙刃劍”也會限制比特幣的使用范圍。由于比特幣的發(fā)行量不能根據(jù)經(jīng)濟增長速度調(diào)節(jié),而且發(fā)行速度越來越慢,必然導(dǎo)致比特幣的價格波動非常大。這種情況在比特幣過去幾年過山車式的行情中已經(jīng)充分體現(xiàn)。一個價格波動如此劇烈的貨幣不可能成為日常生活中的主要定價和支付貨幣。

比特幣的另外一個缺點是安全性。比特幣的支付系統(tǒng)雖然保護了用戶的隱私,但也帶來了一些挑戰(zhàn)。比如,交易結(jié)束后,如果一方攜款逃逸,對方很難通過其個人信息進行追蹤。這也是為什么有的黑客勒索時要求用比特幣支付。由于比特幣支付不可逆,也為使用比特幣支付造成風(fēng)險。當(dāng)一方因為出錯進行交易后,無法撤回交易,買賣雙方只能秉著自愿原則來探討能否取消交易。2014年全球最主要的比特幣交易平臺Mt.Gox更是出現(xiàn)了黑客利用系統(tǒng)漏洞盜取客戶比特幣,損失超過4.5億美元。

由于交易的隱私性,比特幣也為毒品、走私、綁架等非法交易提供了方便。美國早期曾出現(xiàn)一個叫作“絲綢之路”的比特幣匿名交易網(wǎng)站。作為最早一批支持比特幣交易的網(wǎng)站,它的年收益曾達到1　500萬美元。但政府隨后發(fā)現(xiàn)“絲綢之路”的交易中存在著洗黑錢的行為,并且能夠在其網(wǎng)站上購買毒品。

前面提到比特幣設(shè)計上突出非集權(quán)化、點對點(P2P)的特征。這種特質(zhì)有優(yōu)點,也存在問題。由于比特幣的產(chǎn)生越來越困難,對于開采比特幣的“礦工”而言,僅憑一己之力已經(jīng)很難在比特幣網(wǎng)絡(luò)獲得足夠回報了。因此一些“礦工”把計算機聯(lián)合在一起,共同尋找比特幣,這種模式被稱為“礦池”。2015年3月,兩個最大的“礦池”,AntPool和　F2Pool,進行的比特幣運算占到整個市場運算的1/3。這些超大規(guī)模的“礦池”與比特幣當(dāng)初采用非集權(quán)化方式發(fā)行比特幣的設(shè)想背道而馳。

隨著比特幣的迅速發(fā)展,它的一些職能也必須放棄當(dāng)初分散化的模式。比特幣社區(qū)一直致力防范技術(shù)故障和安全隱患引發(fā)的系統(tǒng)風(fēng)險,因為這些問題引發(fā)的市場混亂會降低大家對比特幣的信任度。因此比特幣社區(qū)鼓勵通過計算機網(wǎng)絡(luò)來避免由于終端出錯引發(fā)更多的問題。達到這些目的必須依賴一定的集中化管理。此外,比特幣整個系統(tǒng)中有一部分的媒介功能也必須依靠集中化的模式解決,其中最主要的是貨幣交易、電子錢包服務(wù)、信息隱藏和挖掘等。

如何監(jiān)管比特幣

在比特幣出現(xiàn)后的6年里,它隨著全球金融活動和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的快速結(jié)合,以迅雷不及掩耳之勢橫掃了全世界。當(dāng)人們享受著虛擬貨幣所帶來的便利時,也需要警惕它的潛在風(fēng)險。起初,大家認為比特幣建立在非集權(quán)化的理念之上,因此不需要被監(jiān)管,但由于出現(xiàn)越來越多的和比特幣相關(guān)的不良行為,監(jiān)管開始顯得重要。

目前涉及比特幣的犯罪行為主要有三種。第一種是盜取比特幣。法律的缺陷、互聯(lián)網(wǎng)安全問題和交易流程的不確定性等問題造成了比特幣被盜取的現(xiàn)象比比皆是。由于不可逆的交易方式,受害人往往無法追回經(jīng)濟損失。第二種是利用比特幣洗錢、逃稅和躲避資本管制等經(jīng)濟犯罪。第三種是利用比特幣進行非法的商品和服務(wù)交易,比如毒品、軍火甚至綁架等。

對于監(jiān)管者而言,最大的挑戰(zhàn)就是對誰進行監(jiān)管和限制。顯而易見,不可能對整個比特幣網(wǎng)絡(luò)的所有人進行監(jiān)管,只能考慮監(jiān)管主要的交易媒介。但是交易媒介并不愿意接受監(jiān)管,因為它們不想為客戶、供應(yīng)商,甚至第三方承擔(dān)責(zé)任。但是至少當(dāng)比特幣和傳統(tǒng)貨幣交易時,監(jiān)管部門必須對其進行監(jiān)管,因為比特幣作為虛擬貨幣已經(jīng)影響到日常生活中傳統(tǒng)貨幣的安全。