4月18日下午，李克強總理首次主持召開國家能源委員會，明確提出“要在采用國際最高安全標準、確保安全的前提下，適時在東部沿海地區啟動新的核電重點項目建設”。這也是李克強繼在政府工作報告中提出開工一批核電項目后，在核電建設領域的又一次明確表態。業內人士分析，總理再次強調開工核電項目，提振了市場信心，新項目開工審批流程有望提速。但強調安全、保持審慎依然是核電發展的基調，預計不會出現福島事故前的高速發展態勢。國核技國家委員會專家指出，目前中國多臺沿海核電機組正在等待開工路條。其中CAP1400示范項目山東石島灣核電站1、2號機組主設備今年將陸續到位，三門項目3、4機組，海陽項目3、4號機組，徐大堡項目1、2號機組，陸豐項目1、2號機組，紅沿河項目5、6號核電重啟商機機組等均已具備開工條件。截至目前，中國投入商業運行的核電機組數量已達18臺，總裝機容量1586萬千瓦。在建核電機組30臺，大多于福島事故前即2008年-2010年左右開工建設，約占全球在建核電機組的40%。受上述因素影響，近來核電概念股一度走強。

日核重啟刺激

作為中國最敏感的能源行業之一，核電政策和項目審批備受關注。據記者了解，核電“十二五”發展規劃中，國家再抬高核電行業準入門檻，并對已建、在建和籌建的核電廠增加更多安全審查的評估標準，并加強規范和監管。2011年，日本福島核事故延緩了全球核電的發展速度，中國也放慢了核電發展的步伐，開展核電安全大檢查，并加緊完善有關核電的相關法規和監管制度。不過根據核電“十二五”規劃，中國發展核電的長遠方向不會改變，但之前的“積極發展”將變為“安全高效發展”。

不過，也有業內人士分析，國內核電重啟加速可能是受日本核電重啟計劃的刺激。據日本共同社4月11日報道，日本政府當天在內閣會議上通過了《能源基本計劃》，將核電定位為“重要的基荷電源”并寫明推動核電站重啟的方針。該計劃的成功出臺，意味日本已經徹底推翻了民主黨野田政權提出的“2030年零核電”的目標。值得指出的是，加快采用可再生能源也是計劃的主要內容之一，而“核垃圾”處理問題未明確提及。

這是東日本大地震與福島核事故后政府制定的首份能源基本計劃。自從2011年3月福島核電事故發生以來，繼續使用核電就一直遭到日本各界的廣泛反對。但日本首相安倍晉三已經在2012年底上任的時候清楚地表明，他打算重啟那些按照新規則的標準被認為是安全的核反應堆。安倍稱，核電對保持日本工業的競爭力至關重要，因為淘汰所有核電站將需要進行大筆減記，并導致電費上漲。為此，早在今年2月份，日本政府就做好了上述關于計劃的草案。“在時間上極具巧合性，但是畢竟屬于猜測還不好確定，不過，值得一提的是，核電能源是哪個國家都想掌握和發展的。”不愿具名人士在接受本刊記者采訪時指出。

內陸重啟仍具爭議性

目前，中國已是世界上核電在建規模最大的國家。資料顯示，截至2009年底，我國核電的裝機容量為908萬千瓦，共11臺機組，僅占全國發電裝機總量的1.04%，核電的發電量為700億千瓦時，僅占全國發電總量的1.95%；2009年，中國進一步加快了立項核準和建設速度，全年共核準浙江三門2臺125萬千瓦、山東海陽2臺125萬千瓦、廣東臺山2臺175萬千瓦核電機組，總建設規模850萬千瓦，并于年內先后開工建設。截至2009年底，全國核電建設施工規模已達20臺、2180萬千瓦。“我們應該保持這個領先的地位。”分析人士認為，發展核電是解決能源問題的根本出路，加上當前國內各種污染極為嚴重，采取核電技術，能極大緩解這一困境。
然而問題在于，內陸核電要不要重啟，如果重啟是否有保障？今年兩會上，核工業湖南礦冶局安防處處長張永祥在接受媒體采訪時表示，湖南應盡早啟動內陸核電建設，以解決發展中的電力需求，改善大氣環境。張永祥認為，內陸核電其實并不是新鮮事物，和濱海核電一樣，都是很成熟的核電類型。

世界各國的核電站中，內陸核電站所占比例約50%，如法國內陸核電約占核電總數70%，美國更高，內陸核電占80%以上。而且總體處于良好的運行狀態。“湖南電力以水電和火電為主，水電資源已基本開發完，而火電既要面臨越來越嚴重的環境壓力，如嚴重的霧霾天氣等，還要面臨用電高峰時的電煤供給困難。作為清潔、高效、穩定的能源，核電能有效解決湖南的能源需求問題。”張永祥說，隨著核電技術的不斷進步，核電站會越來越安全。我國核電，特別是新建核電，都是按照世界上最高標準進行建設，安全是完全可控的。不過，值得提出的是，重啟內陸核電，AP1000技術是一大砝碼。AP1000目前還沒有投產，因而需要用實踐證明其安全性，要讓公眾看到它是安全的，這樣才能說服公眾。所以一切還有待時間檢驗，不宜操之過急。自然資源保護協會（NRDC）能源、環境與氣候變化高級顧問楊富強曾認為，內陸核電的發展應考慮所在區域的綜合能源規劃，先從常規能源來看，當地是否有缺口，缺口有多大，確實有需要再考慮核電的發展。內陸核電的發展應該“慎之又慎”。

商機仍在裝備市場

資料顯示，到2011年11月為止，中國共有14臺核電機組在役運行，裝機容量共計1188萬千瓦；在建的核電機組有27臺，容量共計2989萬千瓦。2012年中電聯發布的《電力工業“十二五”規劃滾動研究報告》中指出，2020年規劃核電裝機規模達到8000萬千瓦。

這比2007年制定的計劃高出1倍。根據中國核能協會數據，目前我國投入商業運行的核電機組數量17臺，核電總裝機容量1474萬千瓦。在建核電機組28臺，裝機容量超過3000萬千瓦，居世界首位。預計完工時間將在2015年至2016年。屆時中國總裝機容量大概4500多萬千瓦，中國將成為世界上第三大核電國家。自2012年底國家明確放開核電新建項目審批后，福清核電5、6號機組，海陽核電3、4號機組，徐大堡核電1、2號機組，陸豐核電1、2號機組，三門3、4號機組等核電項目2013年以來陸續開展招投標工作。投資事項就是A股的機會。在江蘇神通（002438 ）的投資者互動平臺上，有投資者要求上市公司宣布上述工程的中標情況，江蘇神通則以“正在參與”回復。

核電投資有望加速的背景下，各種類型的投資者開始瞄準這一領域。因為一旦投資開始增速，上市公司的業績上升將成為確定性事件。在A股的上市公司中，核電產業鏈有著清晰的布局。核島方面主要由中國一重（601106 ）、上海電氣（601727 ）、東方電氣（600875 ）等公司提供；在常規島方面，東方電氣的汽輪機和發電機市場份額占比高達54%；在汽水分離器市場上，東方電氣和上海電氣所占的市場份額均為35%左右；輔助設備主要包括各類核級閥門，江蘇神通是國內閥門的龍頭企業，其產品應用于核電站的核級蝶閥、核級球閥等。核電產業股還有中核科技（000777 ）、盾安環境（002011 ）、中電環保（300172 ）、南風股份（300004 ）、沃爾核材（002130 ）等。年初以來，一批又一批的機構投資者開始到江蘇神通調研。江蘇神通曾經一度是核電的牛股，但2011年遭遇核電危機，股價從高點期的45元跌至20元（復權后），如今核電投資有望加速，江蘇神通年內漲幅又達到25%。但機構似乎對核電投資能否加速仍心存疑慮，“我們最近咨詢了一些買方研究，也現實調研了一下，感覺現在還是爭議比較大，所以不太敢涉足。”上海一位公募基金的研究員告訴記者。