三大運(yùn)營商紛紛開啟大規(guī)模光纖光纜集采：中國電信近日啟動(dòng)2018年400萬芯公里引入光纜和5000萬芯公里室外光纜集采；中國聯(lián)通2017-2018年干線光纜集中采購項(xiàng)目塵埃落定，采購規(guī)模約為63萬纖芯公里；中國移動(dòng)2018年光纖集采啟動(dòng)在即，在寬帶用戶破億的檔口，集采規(guī)模備受關(guān)注。在這背后，是提速降費(fèi)等政策助推、5G漸近建網(wǎng)所需、大流量應(yīng)用需求強(qiáng)勁、固網(wǎng)市場競爭升級(jí)的共同作用。眼下，光通信產(chǎn)業(yè)鏈熱度上揚(yáng)，5G概念股持續(xù)受到市場熱捧、光通信企業(yè)三季度財(cái)報(bào)財(cái)報(bào)紅彤彤一大片……而新一輪建網(wǎng)周期的逐漸開啟，勢必進(jìn)一步延續(xù)光通信產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展的整體高景氣周期。

運(yùn)營商密集開啟大規(guī)模集采招標(biāo)

近期，運(yùn)營商密集發(fā)布了相關(guān)產(chǎn)品的集采招標(biāo)項(xiàng)目。

中國電信啟動(dòng)2018年引入光纜集采和室外光纜集采。本次引入光纜集采內(nèi)容包括蝶形引入光纜、圓形引入光纜、隱形光纜、室內(nèi)外引入光纜等，招標(biāo)規(guī)模約為400萬芯公里。而2018年室外光纜集采內(nèi)容涉及GYTA、GYTS、GYDTA、GYDXTW等類型的室外光纜（含中心管式非金屬扁平光纜），招標(biāo)規(guī)模約為5000萬芯公里。

中國聯(lián)通2017-2018年干線光纜集中采購項(xiàng)目已結(jié)束。據(jù)悉，本次干線光纜采購規(guī)模約為63萬纖芯公里，含266種干線光纜常用規(guī)格型號(hào)。

中國移動(dòng)2018年光纖集采啟動(dòng)在即，在其寬帶用戶破億的檔口，此輪光纖集采規(guī)模備受關(guān)注。根據(jù)2017年的光纖光纜集采數(shù)據(jù)，中國移動(dòng)集采招標(biāo)占比達(dá)62%、中國聯(lián)通21%、中國電信17%，中國移動(dòng)需求遠(yuǎn)超另外兩大運(yùn)營商，從其寬帶建設(shè)力度來看，2018年光纖需求或大幅增長。值得注意的是，中國移動(dòng)月均新增固網(wǎng)寬帶用戶數(shù)也遠(yuǎn)高于中國電信和中國聯(lián)通，對(duì)寬帶建設(shè)的持續(xù)投入將推動(dòng)其對(duì)光纖需求維持高位。

除了積極集采光纖光纜外，運(yùn)營商也積極對(duì)網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行升級(jí)擴(kuò)容，以保證用戶良好的體驗(yàn)。目前，中國電信2017年CN2網(wǎng)絡(luò)擴(kuò)容工程已正式啟動(dòng)，采購涉及四大方面：107臺(tái)接入交換機(jī)和18臺(tái)路由反射器、184臺(tái)業(yè)務(wù)路由器和全國31個(gè)省份的省際及省內(nèi)的系統(tǒng)集成服務(wù)，含新建及擴(kuò)容共約788臺(tái)設(shè)備的集成服務(wù)用于2017年CN2網(wǎng)絡(luò)擴(kuò)容工程。中國聯(lián)通不久前還啟動(dòng)了100G波分設(shè)備集中采購項(xiàng)目，金額高達(dá)15.72億元，100G端口超過2萬個(gè)，采規(guī)模乃近年來最大的。中國移動(dòng)則重新啟動(dòng)了2018年度光纖交換機(jī)（級(jí)聯(lián)現(xiàn)網(wǎng)設(shè)備）產(chǎn)品集采，采購數(shù)量達(dá)到84臺(tái)。

內(nèi)外力助推新一輪建網(wǎng)周期

大規(guī)模集采光纖光纜，預(yù)示著一輪建網(wǎng)周期逐漸開啟。

一方面，國家戰(zhàn)略和政策支持，提速降費(fèi)仍將推進(jìn)，5G漸行漸近。隨著“寬帶中國”“一帶一路”“提速降費(fèi)”等政策的出臺(tái)與實(shí)施，國家加大了對(duì)光網(wǎng)絡(luò)的投入與建設(shè)：李克強(qiáng)總理在政府工作報(bào)告中指出，去年新增光纜線路550萬公里，今年還將大力打造電信基礎(chǔ)建設(shè)并部署3萬個(gè)以上行政村通光纖；發(fā)改委、工信部今年初印發(fā)的《信息基礎(chǔ)設(shè)施重大工程建設(shè)三年行動(dòng)方案》指出，要新建一批高速骨干線路，擴(kuò)建一批寬帶接入網(wǎng)絡(luò)，升級(jí)一批應(yīng)用基礎(chǔ)設(shè)施，布局一批海外信息通道；到2018年，新增干線光纜9萬公里，新增光纖到戶端口2億個(gè)，城鎮(zhèn)地區(qū)實(shí)現(xiàn)光網(wǎng)覆蓋。而從國內(nèi)主要市場需求來看，三大運(yùn)營商繼續(xù)加大4G網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)建設(shè)，對(duì)光纖和光纜的需求保持了較高水平，尤其隨著5G時(shí)代加速到來，“5G商用，承載先行”，極大帶動(dòng)了運(yùn)營商光通信設(shè)備集采量創(chuàng)新高。

另一方面，大流量消費(fèi)日漸普及，業(yè)務(wù)和應(yīng)用層面需求強(qiáng)勁。據(jù)統(tǒng)計(jì)，中國過去10年流量復(fù)合增長率高達(dá)47%。未來5年仍然高達(dá)42%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于全球平均的22%。毫無疑問，數(shù)據(jù)流量增長將強(qiáng)勁驅(qū)動(dòng)光網(wǎng)絡(luò)升級(jí)。

此外，市場競爭層面，傳統(tǒng)固網(wǎng)市場格局面臨巨變。目前，中國移動(dòng)固定寬帶用戶數(shù)已經(jīng)破億，已遠(yuǎn)超中國聯(lián)通，離中國電信也僅有3000萬之差。分析認(rèn)為，中國移動(dòng)超過中國電信還需要有一年的建網(wǎng)周期，預(yù)計(jì)移動(dòng)會(huì)繼續(xù)增加集采量。面對(duì)中國移動(dòng)的強(qiáng)勢進(jìn)攻，中國電信和中國聯(lián)通絕不可能坐以待斃?？梢灶A(yù)見，三大運(yùn)營商固網(wǎng)用戶之爭再升級(jí)，“你攻我防”，勢必掀起新一輪建網(wǎng)高潮。

光通信產(chǎn)業(yè)鏈迎來新的繁榮期

5G概念股持續(xù)受到市場熱捧。5G及光傳輸相關(guān)領(lǐng)域的投資熱度持續(xù)保持、并有望不斷增大。截至6日，中通國脈漲5.24%，大唐電信、光迅科技、博創(chuàng)科技、東方通信、廣和通、美格智能、國民技術(shù)等股漲超3%。

烽火通信、武漢光谷、中興通訊、亨通光電等行業(yè)龍頭財(cái)報(bào)向好。截至2017年10月31日，通信板塊三季報(bào)已全部披露。整體來看，通信板塊總體營收和凈利保持較高的景氣度，主要廠商業(yè)績強(qiáng)勁：長飛前三季度實(shí)現(xiàn)收入約73.97億元，同比增長26.53%；中天科技實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入193.65億元，同比增長32.81%；烽火通信實(shí)現(xiàn)營收150.36億元，同比增長25.39%；亨通光電實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入190.23億元，同比增長41.40%。

ICT產(chǎn)業(yè)面臨巨變，通信的價(jià)值更加凸顯。當(dāng)下，云計(jì)算、物聯(lián)網(wǎng)、5G、AI等新興技術(shù)的崛起，各行各業(yè)都在積極擁抱數(shù)字化趨勢，企業(yè)轉(zhuǎn)型發(fā)展依然刻不容緩。面向戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，光通信廠商積極進(jìn)行轉(zhuǎn)型升級(jí)，從專走向廣，多元化、全方位發(fā)展，培育更多新增點(diǎn)，綜合實(shí)力更加強(qiáng)勁。例如，亨通積極布局大數(shù)據(jù)、量子通信；通鼎互聯(lián)則積極布局網(wǎng)絡(luò)安全、移動(dòng)互聯(lián)領(lǐng)域。

4K、8K、自動(dòng)駕駛、VR/AR、5G等新技術(shù)、新應(yīng)用的不斷涌現(xiàn)，將帶動(dòng)光通信的又一波發(fā)展高峰。中國電信集團(tuán)科技委主任韋樂平在“2017全球光纖光纜大會(huì)”上強(qiáng)調(diào)，對(duì)光通信發(fā)展前景繼續(xù)看好，并認(rèn)為5G將給光纖、光模塊、光接入網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的整個(gè)產(chǎn)業(yè)帶來巨大機(jī)遇。

當(dāng)然，目前，光通信行業(yè)發(fā)展也面臨巨大挑戰(zhàn)：光通信市場大而無序，惡性競爭頻發(fā)，廠家過多，接入市場空間開始受限；同時(shí)，我國光通信核心技術(shù)薄弱，產(chǎn)業(yè)鏈大而不強(qiáng)，核心光器件芯片、材料、制造平臺(tái)等領(lǐng)域差距較大。這也昭示著全行業(yè)發(fā)展已進(jìn)入拐點(diǎn)，而完善企業(yè)內(nèi)部管理、加強(qiáng)產(chǎn)品技術(shù)創(chuàng)新、持續(xù)推進(jìn)國際化戰(zhàn)略、加速企業(yè)轉(zhuǎn)型和多元化發(fā)展，正成為業(yè)界突破的一致步伐。